«Käthi B.» hiess das erste Stück des Theater Bilitz – es richtete sich an Schülerinnen und Schüler der Mittelstufe und feierte im Oktober 1988 Premiere.
In den Monaten davor gründete Roland Lötscher das Theater Bilitz. In der Medienmitteilung zur Gründung heisst es:
«Nachdem der Thurgauer Theaterpädagoge und Schauspieler Roland Lötscher einige Jahre bei verschiedenen Kinder- und Jugendtheatern in der Schweiz spielte, hat er das Theater «BILITZ» gegründet mit dem Ziel, den Thurgauer Schülern das Medium Theater näherzubringen. (…) Das Theater «BILITZ» will vor allem Stücke produzieren, die von den technischen und räumlichen Anforderungen und den finanziellen Ansprüchen her in jedes Schulhaus und jedes Budget passen. In erster Linie macht das Theater «Bilitz» aber qualitatives, kindergerechtes und kindernahes Theater, das für die Schüler zum Erlebnis wird und animiert.»
Das Theater war zunächst in Münchwilen zuhause, dann in Frauenfeld und seit 2008 im neu gebauten Theaterhaus Thurgau in Weinfelden.
Die Spielzeit 2011/2012 war – mit 190 gespielten und organisierten Vorstellungen – die erfolgreichste in der Geschichte des Theater Bilitz.